Финансовая модель - Финансовый анализ в Excel

Неизменные данные — это показатели, которые для данной модели будут приняты условно неизменными. Обычно это внешние для организации факторы: Кроме того, сюда относятся показатели, которыми организация в принципе может управлять, но их изменение выходит за рамки данной модели. Расчётные алгоритмы представляют собой формулы, макросы и промежуточные таблицы расчёта модели. Отчётные данные представляют собой готовую информацию для принятия решений, связанных с целью моделирования.

Это отчёты и отдельные финансово-экономические показатели, оформленные наглядном для пользователя модели виде. Если создаётся финансовая модель инвестиционного проекта , то результатом обычно является таблица финансовых потоков проекта БДДС и оценка его привлекательности для инвестора с помощью показателей IRR , NPV и других.

Финансовая модель инвестиционного проекта в excel. На любом предприятии очень много процессов, которые можно моделировать с помощью Эксель: Модель, в которой отражены все функции, очень сложная и разрабатывается под конкретную компанию.

На сайте приведены примеры моделирования отдельных функций. Если Вы ищете что-то конкретное, пишите, постараюсь подобрать пример и опубликовать на сайте. Хотела найти шаблон модели под такую потребность: Очень нравится Ваш подход про понятность и наглядность. Буду благодарна за подобный шаблон в эксель. Такая финансовая модель требует много времени на разработку. Блок доходов Переходим к блоку доходов. Он напрямую связан со следующим блоком — основных показателей. Все статьи доходов нашей студии деляться на три типа: Новые проекты от новых клиентов, пришедшим к нам по нашим маркетинговым активностям.

Сумма равна количеству новых клиентов, умноженному на среднюю стоимость сайта. Дозаказы от текущих клиентов. Это проекты, которые мы продали с помощью нашего клеевого клиентского сервиса уже по текущим клиентам, находящимся у нас на поддержке. Значение равно количеству дозаказов, умноженному на среднюю стоимость сайта. Доход от абонементов саппорта. Равен произведению количества клиентов на поддержке на стоимость абонемента. Константы и показатели Наверное, один из важнейших блоков плана.

Давайте внимательно посмотрим, что и как. Все эти значения так или иначе влияют на блок доходов. Объем производства в часах — усредненный показатель, количество текущих производящих сотрудников, умноженное на часов в месяце.

K — коэффициент overhead. Один из важнейших KPI студии. Он показывает, на какой коэффициент мы должны умножать зарплаты сотрудника, чтобы оставаться в прибыли. Считается K таким образом: Мы берем общим объем расходов компании, делим его на долю ФОТ производящих ресурсов и умножаем на 1,25 — желаемую норму прибыли нашей компании. Коэффициент прибыл зашит a формуле и не меняется в течение года.

Клиентская стоимость производства в месяц. Считается умножением ФОТ производящих ресурсов на коэффициент K. Начинается блок маркетинговых показателей. Стоимость лида — среднее значение стоимости привлечения качественной клиентской заявки на наши услуги с которой можно продолжать пресейл. Значение подается руками и растет в течение года. Диапазон от 2 до 5 тысяч рублей за качественный лид — вполне достижимый по рынку показатель учитывая невысокий ценовой сегмент, в котором работает наша студия.

Количество этих самых клиентских заявок. Считается делением маркетингового бюджета на стоимость лида. Конверсия продажи новых клиентов. То, с какой вероятностью мы продадим проект. Значения подаются руками и растут в течение года наша компетенция растет. Считается умножением количества лидов на конверсию продажи новых клиентов.

За год значение удваивается — с 3 до 6. То, с какой вероятность клиент после создания первого проекта станет нашим текущим — будет платить абонемент и с некоторой вероятность заказывать новые проекты. Churn Rate — показатель оттока. Какой процент наших текущих клиентов уйдет от нас в течение месяца. Количество наших текущих клиентов. Значения первого месяца подано руками — мы стартуем с 5 текущими клиентами.

Далее количество считается следующим образом: Это один из важнейших показателей. Мы видим, что по нашему плану он растет с 5 до 9 постоянных клиентов. Вероятность того, что наш текущий клиент закажет в данном месяце нам новый проект. Количество проектов от текущих клиентов. Произведение количества клиентов на поддержке на конверсию в дозаказы. Всего проектов в месяц. То, сколько наша студия делает проектов в месяц.

Важнейший показатель, равен сумме новых и дозаказов. Растет в течение года с 4 до 8 проектов. Учитывая, что мы делаем небольшие сайты. Напомним, в наших допущениях мы считаем, что производство проекта занимает всего месяц. Стоимость равна общей клиентской стоимости производства в месяц, деленной на количество проектов. Мы видим, что диапазон меняется с до почти тыс. Для небольшого сайта в регионах — вполне ок. Средний объем проекта в часах.

Насколько качественно мы прорабатываем проект? Значение равно общему объем производства в часах, деленному на количество проектов. Диапазон — часов — вполне приемлем учитывая нахлест этапов , и мы видим, что трудозатраы растут это, в том числе, позволит нам продавать дороже, как того требует план.

Минимальный объем средств, который текущие клиенты платят за обслуживание в нашей компании. Подается руками и растет с 10 до 15 тыс. Применение Данная модель подходит для простого расчет плана небольшой студии. Сейчас мы подали на вход расходы рост штата и маркетинг — в результате посчитали среднюю стоимость проекта и объем трудозатрат. Могли поступить наоборот — и посчитать маркетинг.

Могли подать на вход маркетинг и среднюю стоимость — и увидеть, какие ресурсы производства нам потребуются. Работа над боевым планом студии — во многом медидативное занятие.

Вы ставите коэффициенты меняете их, смотрите, что выходит, просчитываете разные варианты. Конечно, представленный образец — только заготовка. Реальный план будет сложнее. Что-то вы уберете, что-то добавите. Уберете допущения, который мы сделали в нашей модели. Заключение Мы также сняли видео-лекцию по теме бизнес-плана, она хорошо дополняет данный материал. Чтобы посмотреть этот ролик а также другие лекции цикла — зарегистрируйтесь на http:

Под финансовой моделью в Excel понимается модель предприятия (проекта), показывающая изменение показателей предприятия (проекта) при изменении исходных данных.  Доброго времени суток! Интересует финансовая модель под конкретный бизнес. Как можно с вами связаться? Alex: в Добрый день! Ответил в почту. Leave a Reply Отменить ответ. Именно поэтому работающую финансовую модель невозможно построить, не имея хорошего понимания самого бизнеса. А это – та часть, за которую отвечает сам предприниматель. Научиться же переносить бизнес-процессы в формат финансовой модели может любой человек – для начала достаточно базовых знаний математики и Excel.  Финансовую модель на старте лучше всего делать в Excel и планировать по месяцам. В первую очередь, составьте список всех источников выручки и последовательно, по каждому из них внесите в таблицу план продаж по месяцам. Для более реалистичного прогноза продаж начните с оценки рынка и построении воронки продаж. Пример построения финансовой модели предприятия в Excel. Любой бизнес-план нуждается в финансовых расчетах. А наиболее удобный инструмент для этого – табличный процессор Excel. Популярность программы объясняется простотой использования и многофункциональностью. Рассмотрим возможности редактора, которые будут полезны при составлении бизнес-модели. Основы построение финансовой модели в Excel. Модель можно поместить на один лист или на разные листы. В любом случае, порядок расчетных таблиц должен соответствовать логике описания проекта: таблицы для расчета инвестиций.

Финансовая модель бизнеса: с чего начать предпринимателю

Но все-таки, чтобы обратить на это внимание пользователей, мы внесли изложенную выше специфику в условия финмодели. Выручка от предоставления услуг доставки в рамках направления B2C-продаж задается через процент продаж, доставляемых до клиента. Направление B2B у нас представлено двумя типами — это обычная комиссионная офлайн продажа товаров, за которую наше гипотетическое торговое предприятие получает комиссионное вознаграждение от поставщиков, выраженное в виде процента от товарооборота, и онлайн торговая площадка — Market Place, где поставщикам предлагается разместить рекламу своих товаров, после чего при возникновении клиентских заказов, наша компания передает эти заказы поставщикам, в результате чего получает свое агентское вознаграждение, как процент от суммы клиентского заказа или если говорить в целом, то от B2B-товарооборота.

Задается бюджет продаж B2B-услуг через товарооборот выраженный в тысячах рублей и процент комиссионного или агентского вознаграждения B2B-комиссии.

Рассмотрим простой пример, на подобие тех которые мы уже не один раз предлагали вниманию на страницах нашего сайта. Пусть мы купили товар за руб. Тогда если взять в качестве нашего Периода август, то.

То есть классическая формула, представленная во всех учебниках говорит нам о том, что период оборачиваемости запасов в нашем случае равен чуть более чем ти дням, но ведь товар-то у нас физически был всего лишь два дня! Отличие же нашего подхода от "классического" к финансовому моделированию состоит в том, что мы используем прямой метод формирования бюджетов, например, как в данном случае, бюджета закупок, смысл которого состоит в том, что все типовые операции распределяются по датам бюджетного периода.

Если в рамках ежедневного распределения плана продаж нашей финмодели мы планируем ого августа произвести продажу электроники на руб. Далее, собирая по дням рассматриваемого Периода все плановые закупки, получаем бюджет закупок Периода. Следует обратить особое внимание на тот факт, что закупки обычно смещены во времени в прошлое относительно продаж бюджетного периода, в рамках которого планируются продажи.

Поэтому при формировании отчета о движении товарных запасов остаток товарных запасов на начало бюджетного года не обязан быть нулевым, а это также значит, что ряд операций, в данном случае операции закупки товаров, не обязательно все попадают в рамки рассматриваемого бюджетного периода, но тем не менее относятся именно к нему. Мы еще подробнее об этом поговорим, когда коснемся изложения различий между функциональным и маржинальным подходом к управлению и системе отчетности. При этом в разрезе по бюджетным периодам ситуация ровно наоборот.

А также на основе управленческого маржинального отчета о прибылях и убытках система управления выстраивается более эффективно. Задаем условия на возвраты товаров клиентами по закону имеют право и это не редко случается путем внесения процента возврата товаров относительно продаж в разрезе товарных категорий и среднего срока возврата товаров:. Заметим, что в этом отчете товарные остатки на конец бюджетного года совпадают с общим объемом себестоимости возвратов товаров.

Это получилось в результате того, что мы не задаем условий в финмодели на выбытие возвращенных товаров. Отчасти на практике такие товары составляют весомый объем неликвида на складах торговых компаний и обычно от залежалого товара избавляются путем проведения всевозможных маркетинговых акций с распродажей таких товаров с большими скидками.

Бюджет кол-центра задается через процент продаж, требующих услуг кол-центра, и внесения в условия финансовой модели утвержденных объемов расходов для каждого бюджетного периода на кол-центр, как процента от этого объема продаж. Наконец, расходы на аренду торговых площадей, переменные финансовые расходы и мотивация коммерческого персонала задаются через внесение в условия финмодели этих расходов через процент от объемов продаж и валовой прибыли, см.

По аналогии задаются проценты отчислений во внебюджетные фонды, см. Наконец остальные постоянные расходы задаются либо посредством внесения ежемесячной нормы на одного человека, либо прямым внесением сумм в соответствующие ячейки, см. Например, аренда офиса рассчитывается путем введения нормы отнесения на одного сотрудника 5-ти квадратных метров офисной площади, задания стоимости аренды одного квадратного метра в месяц и суммирования по всем сотрудникам.

Для получения отчета о прибылях и убытках нам осталось внести ставку налога на добавленную стоимость НДС. В нашем случае мы предлагаем внести в финмодель две ставки: Поскольку наше изложение уже получилось достаточно нудным и громоздким, мы предлагаем читателю, после наших следующих надеемся коротких заметок о планировании движения денежных средств и о формировании прогнозного баланса, задавать конкретные вопросы по методологии и техническим нюансам финансовых моделей через форму обратной связи , а мы в свою очередь интересные вопросы и ответы на них будем выкладывать, что надеемся дополнит текущее описание финмодели конкретикой.

Здесь нумерация месяцев начинается с нуля — если нулевой, то это отчетный, если первый, то это следующий за отчетным месяц и т. Условия оплат остальных расходов, кроме оплаты ФОТ, задаются через внесение номера месяца оплаты, где нулевым является отчетный месяц, и число месяца оплаты. Формула данного контроля в общем виде имеет следующий вид;.

В заключение отметим следующее. Также в этой финмодели будет минимум аутсорсинга — будет предполагаться, что большинство операционных подразделений находятся внутри компании. А по текущим моделям — скачивайте, задавайте вопросы, и мы обязательно ответим на них. Но при этом необходимо учитывать авансы, а также то, что дебиторская задолженность в общем случае это не только задолженность по поступлениям ДС от клиентов за проданный нами товар, но также и задолженность по отгрузкам товаров от поставщиков.

Все вышесказанное аналогично применимо и к кредиторской задолженности. Приведем еще один подобный пример применения "красивых" формул. Обратим внимание на следующее. Если у нас в распоряжении есть баланс на начало Периода:. Тогда, очевидно, отнимая построчно из баланса на конец Периода баланс на начало Периода должно сохраниться основное балансовое равенство:. Раскладывая это равенство по статьям баланса получаем тождество:.

Кстати, НДС мы не стали учитывать, просто, чтобы не перегружать представление расчетов. На самом деле формула косвенного метода - это обычное балансовое тождество, представленное немного в ином виде, и уж если оно сошлось в финансовой модели, по какому бы принципу эта модель не строилась, то есть активы сравнялись с пассивами, то при прочих равных условиях некий уровень финансово-экономической корректности в модели уже точно присутствует.

Теперь в очередной раз вспоминаем многочисленные примеры того, что формулы коэффициентов оборачиваемости далеки от реальной жизни и приходим к соответствующим выводам. И конечно же тогда возникает вопрос: Дело в том что изначально разработка универсального финансово-экономического инструментария оценки как текущей деятельности, так и перспектив развития действующих предприятий и новых проектов, требовалась в банковской и инвестиционной сфере, для создания конвейерных процессов принятия решений по кредитованию и инвестированию.

Причем требовалось именно на основе внешней финансовой отчетности создать такой инструментарий, поскольку в свою очередь сама по себе финансовая отчетность универсальна и, что безусловно важно, должна по закону формироваться и публично предоставляться. Банк просто физически не может "заходить" в каждую компанию, которая обращается к нему за кредитом, чтобы проанализировать всю первичку и произвести расчеты с учетом каждой отдельной специфики.

С другой стороны, это вопрос методологии образования и написания методической литературы - для того чтобы написать книгу по управлению финансами, всегда крайне заманчивой является возможность "сразу объять все".

Ведь изложение материала через финансово-экономические коэффициенты, которые можно рассчитать для любого предприятия одним и тем же способом через баланс и отчет о прибылях и убытках, получается лаконичным и красивым, хотя и далеко от реальной практики.

Короче говоря, если Вы желаете создавать достоверную финансовую модель бизнеса той компании, сотрудником которой являетесь, а значит находитесь внутри компании и имеете доступ к условиям заключаенмых договоров, к статистике типовых операций купли-продажи товаров, начислений расходов, условиям притоков и оттоков ДС и т.

Незаполненную финмодель с покрытием кассовых разрывов можно скачать здесь. Из отчета видим, что кассовые разрывы оказались в каждом квартале, а не только в третьем, поэтому делайте выводы, когда используете классические общие схемы расчета кассовых разрывов в своих финансовых моделях без глубокой детализации. Ну а в балансе, чтобы он сошелся, мы добавили в пассивах три статьи: Управление рисками Принцип неопределенности. Финансовое моделирование Схемы бизнес процессов Инвестиционные модели Операционные модели Финансовые модели Примеры финансовых моделей.

Семинар "Управление эффективностью бизнес-процессов, OTIF-эффективность" Тренинг "Разработка финансовых моделей и их использование в управлении" Семинар "Финансово-экономический анализ предприятия. Применение к управлению" Тренинг "Управление точкой безубыточности предприятия. Примеры финмоделей Финмодель инвестпроекта версия 2. Управление самим собой Управление планетой Управление вселенной.

Крайне сложно переоценить роль доверия в нашей жизни, тем более в бизнесе. Коммерсант, доверяя своему поставщику, производит предоплату за товар, который будет поставлен через определенное в договоре количество дней. Или же отгружая готовую продукцию заказчику, доверяя ему по крайней мере на основании подписанного договора, надеется, что оплата поступит своевременно, согласно подписанной в том же договоре отсрочке платежа.

Генеральный директор при утверждении бюджета компании, доверяя своему коммерческому директору, старается быть уверенным в том, что необходимые объемы продукции будут проданы в течение бюджетного периода, и по окончании которого не будет стыдно отчитываться перед акционерами и инвесторами предприятия. Опираясь на Доверие мы строим финансовые планы. А вот на что опирается наше Доверие? Причем сразу отметим, что типов финансовых модели одного и того же бизнеса может быть несколько в зависимости от внутренней системы управления компанией и принципов организации бизнеса.

Таблицы в бизнес-плане лучше приводить с разбивкой, которая будет сохраняться для всех расчетов например, поквартально. Банкиры больше доверяют расчетам выручки, которые подкрепляются качественным маркетинговым исследованием, а также письмами или предварительными договорами с потенциальными покупателями на фирменном бланке, с указанием объема закупки их копии стоит дать в Приложении. Если подобных договоренностей нет и товар неликвидный, специфический, ваш прогноз по выручке будет под большим вопросом.

То же самое с прогнозом по затратам. Лучше приложить письма о предварительных договоренностях с поставщиками. Монопроизводства встречаются редко, обычно статей драйверов выручки несколько. Нужно хорошо понимать свой продуктовый ряд и рассчитывать прогноз выручки по каждому из продуктов , дав общую сумму на выходе.

Например, бизнес-центр сдает в аренду не только офисы, но и пространство под магазины, кафе, складское пространство. Ставки аренды по всем этим категориям разные. То же самое можно сказать практически про любой бизнес, будь то нефтеперерабатывающий завод или розничный магазин. Нужно разбираться в нюансах ценообразования на рынке, где вы собираетесь работать. Если речь о гостиницах, то в бизнес-плане не может быть предусмотрена процентная загрузка, никто не поверит.

Стоит также учесть, что часть номеров вы будете продавать с корпоративными скидками и т. Чаще всего просчитываются три сценария сценарный анализ развития бизнеса и составляются базовый, оптимистический и пессимистический прогнозы.

Иногда для расчета прогноза по выручке используют анализ чувствительности либо вероятностные методы, например метод моделирования Монте-Карло.

В случае наличия либо возможного появления каких-то специфических рисков проекта банки приветствуют, если в бизнес-плане освещается данная тема и перечислены инструменты, с помощью которых предприятие хеджирует риски. Основные требования к расчету затрат — разумная детализация, реалистичность, внимание к операционным и капитальным затратам , которые должны быть рассчитаны на весь прогнозный период.

Если вы планируете долгосрочный рост, проверьте, позволяют ли это мощности. Иначе банкиры тут же спросят вас, а где капзатраты на расширение производства. Расчеты по движению денежных средств должны отражать операционный денежный поток сколько денег пришло от покупателей, сколько ушло на счета поставщиков , инвестиционный то, что тратится на приобретение новых активов или планируется выручить от продажи имеющихся и финансовый тело кредита, дивиденды, увеличение уставного капитала.

7 мар. г. - Финансовая модель предприятия – это набор взаимоувязанных показателей, Построение финансовой модели в Excel начинается с задания бизнеса · Готовая модель, которая спланирует доходы компании. Новая финансовая модель в Excel любого бизнес-проекта. Разработка финансовой модели ритейла в EXCEL. предлагается погружение в практические аспекты разработки финансовой модели бизнеса, как.

Найдено :

Случайные запросы